7. Wie unterscheidet sich die Welt heute von der Zeit, als die vorherrschenden Steuervorschriften geschaffen wurden?
Die meisten der bestehenden länderspezifischen Steuervorschriften wurden in den 1920er Jahren geschaffen, in einer Welt, in der materielles Kapital im Vordergrund stand: Fabriken, Lagerhäuser und physische Güter. Zwei wichtige Entwicklungen haben dazu geführt, dass die geltenden Steuervorschriften mit diesen Entwicklungen nicht Schritt gehalten haben. Deshalb können Unternehmen jetzt die Vorteile globaler Steuervorschriften nutzen, um ihre Steuerzahlungen zu minimieren und ihre Gewinne zu maximieren.
Die erste Entwicklung war die Aufhebung der Kapitalverkehrskontrollen in den 1970er und 1980er Jahren. Dies ermöglichte es den Unternehmen, ihre Geschäftstätigkeit und ihr Kapital problemlos zwischen den Ländern zu verlagern. Zum ersten Mal nach dem Zweiten Weltkrieg konnten die Unternehmen souveränen Nationalstaaten mit ihrem Abzug drohen, wenn die Bedingungen nicht günstig waren, und damit drohte ein plötzliches Ende des Einkommensstroms und der damit verbundenen Arbeitsplätze usw. Sie konnten zwei Fliegen mit einer Klappe schlagen: Sie konnten ohne Rücksicht auf die Bedürfnisse des Landes, in dem sie ansässig waren, die höchstmöglichen Gewinne erzielen, und sie konnten dem Nationalstaat die Bedingungen für ihre Investitionen diktieren. Dies schränkte und schränkt den politischen Spielraum des Staates ein, was zu geringeren Einnahmen des Staates aus der Körperschaftssteuer führt.
Die Abschaffung der Kapitalverkehrskontrollen löste auch den “Wettlauf nach unten” aus, d. h. den Wettbewerb zwischen den Ländern bei der Höhe der Körperschaftssteuer, die sie von Unternehmen erhoben. Seitdem das Kapital mobiler geworden ist, haben die Nationalstaaten versucht, ausländische Direktinvestitionen durch niedrige Steuersätze, finanzielle Anreize und sogar dem Versprechen finanzieller Verschwiegenheit anzuziehen. Der IWF, die Weltbank, regionale Entwicklungsbanken und die EU haben diese Entwicklungsstrategie, die als “Steuerkonsens” bekannt ist, mitgetragen..
Eine Folge der Kapitalmobilität ist die Kapitalflucht. Kapitalflucht bedeutet, dass Geld ein Land rasch verlässt, und wird als Transfer von Vermögenswerten ins Ausland definiert, um den Verlust des Kapitals, den Verlust der Rendite oder den Verlust der Kontrolle über das eigene Finanzvermögen aufgrund von staatlich sanktionierten Aktivitäten zu verringern. Dies kann eine Reaktion auf viele Ursachen sein und ist nicht immer illegal. Ein Hauptgrund für die Kapitalflucht ist jedoch, dass der Vermögensinhaber sich der Zahlung von Steuern entziehen will. Nicholas Shaxson fasst zusammen: “Um Vorschriften zu entgehen, die Ihnen nicht gefallen, bringen Sie Ihr Geld woanders hin, ins Ausland, über die Grenzen hinweg”.5
Die zweite Entwicklung besteht darin, dass multinationale Unternehmen in unserer hochgradig digitalisierten und finanzialisierten Welt ihre Geschäfte in einem Land abwickeln können, in dem sie kaum oder gar nicht physisch präsent sind. Die bestehenden Vorschriften2 besagen, dass die Gewinne eines Unternehmens in einem anderen Land als dem, in dem es seinen Hauptsitz hat, nur dann besteuert werden können, wenn das Unternehmen dort eine physische Präsenz hat. Dies ist jedoch häufig nicht der Fall, wenn es sich um immaterielle Güter handelt, z. B. geistiges Eigentum. Hinzu kommt, dass ein Land, in dem ein bestimmtes Unternehmen seinen Hauptsitz hat, z. B. Land A und das weltweite Hauptquartier von Tech Company Inc., in der Regel die Einkünfte aus den Auslandsaktivitäten dieses Unternehmens nicht besteuert, da es davon ausgeht, dass das Land, in dem das Unternehmen tätig ist, d. h. Land B, die Steuer erhält. Dies ist jedoch nicht immer der Fall, insbesondere nicht bei immateriellen Gütern.
